Zwei Robo-Advisors im Vergleich: Revolut vs. wiLLBe by LLB Banking
Summary
Beide Robo-Advisors stehen exemplarisch für die neue Generation der digitalen Vermögensverwaltung:
- vollautomatisiert
- mobile-first & skalierbar
- mit wachsender Bedeutung von Nachhaltigkeit (bei Revolut optional)
Doch entscheidend ist nicht die Oberfläche – sondern die Logik dahinter.
Die Portfolioumsetzung unterscheidet sich fundamental:
⬛️ Revolut:
Globale, breite passive Diversifikation via ETFs
→ mit klarem US 🇺🇸 Schwerpunkt (>50%)
🟩 wiLLBe:
Überwiegend aktive Einzeltitelselektion
→ mit CH 🇨🇭 Home Bias (~37%)
→ ergänzt durch Fondsbausteine (~33%)
Zwei Lösungen – zwei Investment-DNA.
Detailanalyse 🔍
⬛️ Revolut – am Beispiel der "Aggressive Growth" Strategie in EUR (CHF n.a.)
- Rein ETF-basiert, nahe an der strategischen Asset Allocation (SAA) bzw. benchmarknah umgesetzt
- Breite globale Diversifikation über entwickelte Märkte und Emerging Markets
- ETFs u. a. auf S&P 500, Nasdaq 100, MSCI EM, Europe Stoxx 600, MSCI Europe Mid Caps, MSCI EM LA
- Die Allokation wurde 2026 sichtbar verbreitert – zuvor deutlich stärker US- und Tech-lastig
📊Portfolio-Struktur:
▫️ 100 % Equity
▫️ 13 ETFs
▫️ Top 5 ≈ 66 %
🌎 Regionen:
▫️ 47 % USA 🇺🇸
▫️ 16 % Emerging Markets 🇨🇳🇹🇼🇮🇳🇰🇷🇧🇷🇲🇽…
▫️ 14 % Europa 🇪🇺🇬🇧🇳🇴🇨🇭
▫️ 3 % Japan 🇯🇵
▫️ 20 % Sektor-ETFs 🏭🏦⛏️
📲 Operative Implementierung und Funktionalität:
▫️"Real Time" Bewertung des Portfolios
▫️Zeitnahe Umsetzung nach Einzahlung.
▫️Gute Performanceauswertungen inkl. Benchmark-Vergleich.
💰 Kosten:
▫️ 0,75 % All-in-Fee
▫️ + günstige ETF-Kosten
▫️ teilweise synthetische Replikation → Quellensteueroptimiert
Kernlogik:
Breite Diversifikation, geringe Komplexität, maximale Skalierbarkeit
🟩 wiLLBe – am Beispiel der Strategie "Share" in CHF
- wiLLBe folgt einem klar aktiven Investmentansatz
- Home Bias + selektive Konzentration statt maximaler Diversifikation
- Aktive Selektion von 21 Einzelaktien
- Ergänzt durch einen zentralen World-Index-Core-Baustein (~19 %)
- sowie zwei thematische Satelliten (~15 %)
- Regelmässige Umschichtungen
📊 Portfolio-Struktur:
▫️ 100 % Equity
▫️ 24 Positionen
▫️ Top 7 ≈ 52 %
🌍 Regionen (mit Fund Look-Through):
▫️ 37 % Schweiz 🇨🇭
▫️ 19 % Europa 🇪🇺🇬🇧🇳🇴
▫️ 43 % Nordamerika 🇺🇸🇨🇦
📲 Operative Implementierung und Funktionalität:
▫️Tiefgehende Allocation Analysen in der App inkl. Fund Look-Through
▫️Ausführliches PB Style Reporting
▫️Einmal wöchentlich Umschichtung/Rebalancing sowie Investition nach Einzahlung
💰 Kosten:
▫️ 0,49 % Management Fee
▫️ ~0,3 % FX-Spread (innerhalb des Mandats)
▫️ Themenfonds mit hoher TER (~1.5-2 %)
Kernlogik:
Selektion, Überzeugung, aktives Steering
⚖️ Was wirklich verglichen wird
Das soll kein Featurevergleich sein, sondern ein aufzeigen von unterschiedlichen Investment-Ansätze:
⬛️ Modell 1: ETF-basierte SAA
▫️ kosteneffizient
▫️ transparent
▫️ standardisiert
▫️ hoch skalierbar
👉 Ziel: Marktrendite effizient abbilden
🟩 Modell 2: Aktives Portfolio
▫️ fokussiert
▫️ analyseintensiv
▫️ erklärungsbedürftig
▫️ näher an klassischer Vermögensverwaltung
👉 Ziel: Mehrwert durch Selektion
♟️ Strategische Einordnung
Die zentrale Frage ist nicht: Was ist besser?
Sondern:
Wird sich die ETF-Logik durchsetzen
– als dominante, industrialisierte Lösung?
Oder bleibt aktives Management relevant
– als differenzierendes Modell?
👨💼 Meine persönliche Sicht
Die Richtung ist klar:
Die Basis wird ETF-getrieben.
Warum? Weil sie:
- günstiger
- transparenter
- einfacher skalierbar ist
Aktives Management bleibt – aber nur, wenn es liefert:
- Nicht Story
- Nicht Komplexität
- Sondern Performance
💡 Takeaway
- Indexnahes Beta wird zur Commodity
- Alpha – die Überrendite gegenüber der Benchmark – muss geliefert werden und ist nachweislich schwierig konsistent zu erreichen
Oder anders gesagt:
Die Zukunft gehört nicht „aktiv“ oder „passiv“ – sondern denen, die ihren Ansatz nachweisbar rechtfertigen können.
⚠️ Disclaimer
Dies stellt keine Anlageberatung, Anlageempfehlung oder Aufforderung zum Kauf oder Verkauf von Finanzinstrumenten dar.
Ich bin in beide Robo-Advisors investiert und habe dadurch Einblick in die dargestellten Portfolien.
An der Entwicklung oder Umsetzung der Lösungen war ich in keiner Form beruflich beteiligt.